В общем на денвер устанавливается первым способом нормально, тут же все кроме сайта работает. Но стоит выйти из админки исразу начинаются танцы с бубном, в админку не пускает никак. пробовал со сменой логина и пароля, ни в какую.
Да. Потому что денвер на винде крутится. А там куча нюансов есть, которые мешают работе, включая такие факторы, как ограничение на длину пути к файлам.
Это скорее всего проблемы с сессией. Для входа требуется наличие сессии авторизованного пользователя. Не ругается, потому что логин-пасс верный введен. Не пускает — потому что сессия не записалась. Читайте логи пхп и модыкса.